Servicios financieros España

Características de la muestra

2019 2020 2021
Empresas analizadas 4.068 4.068 4.068
Ingresos de explotación (*) 15.304.242 14.629.260 14.947.303
Fondos propios (*) 107.310.631 111.209.844 116.861.414
Inversión intangible (*) 1.985.044 -229.956 -258.397
Inversión material (*) 109.998 -500.589 456.259
Empresas con datos de empleo 2.889 3.034 3.149
Empleo medio 14,61 14,27 14,51

Distribución de la muestra por tamaños 2021

Número Porcentaje Ingresos de explotación (*) Fondos Propios(*)
Micro 919 23 324.599 412.083
Pequeñas 1.179 29 728.622 3.899.069
Medianas 990 24 1.777.986 16.650.669
Grandes 980 24 59.069.458 463.196.289
Total 4.068 100 14.947.303 116.861.414

Evolución y estructura de la cuenta de explotación (valores medios en euros)

2019 2020 2021 Estructura % Tasas de variación 21/20
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068 4.068
1. Importe neto de la cifra de negocios 14.944.591 14.272.498 13.748.668 100,00 -3,67
2. Variación de existencias de productos terminados y en curso -22.496 -39.153 -12.520 -0,09 68,02
3. Trabajos realizados por la empresa para su activo 15.985 14.192 19.937 0,15 40,48
4. Aprovisionamientos (-) -1.356.233 -3.972.627 -3.464.367 25,20 -12,79
5. Otros ingresos de explotación 359.652 356.762 1.198.635 8,72 235,98
6. Gastos de personal (-) -924.426 -942.990 -1.397.157 10,16 48,16
7. Otros gastos de explotación (-) -2.037.835 -2.098.050 -2.665.546 19,39 27,05
8. Amortización del inmovilizado (-) -592.468 -590.510 -588.346 4,28 -0,37
9-12. Otros resultados de explotación 445.427 -1.757.393 600.727 4,37 134,18
13. Resultados excepcionales -412.721 -12.761 1.610.483 11,71 12.720,08
A) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN (1 + .. + 13) 10.419.476 5.229.968 9.050.513 65,83 73,05
14. Ingresos financieros 932.360 1.223.281 799.938 5,82 -34,61
15. Gastos financieros (-) -2.047.390 -2.030.781 -1.920.594 13,97 -5,43
16-19. Otros resultados financieros -155.322 193.005 242.027 1,76 25,40
B) RESULTADO FINANCIERO (14 + .. + 19) -1.270.352 -614.494 -878.629 -6,39 -42,98
C) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A + B) 9.149.124 4.615.474 8.171.885 59,44 77,05
20. Impuestos sobre beneficios (-) 35.368 161.210 -480.722 3,50 398,20
D) RESULTADO DEL EJERCICIO (C + 20) (*) 9.184.120 4.808.522 8.674.414 63,09 80,40
(*) Incluye el resultado de operaciones interrumpidas en las empresas que presentan el modelo Normal de PyG, así como las partidas que se incluyen en el excedente de las empresas cooperativas, lo que puede ocasionar diferencias de cálculo en el resultado del ejercicio.

Evolución y estructura patrimonial (valores medios en euros)

2019 2020 2021 Estructura % Tasas de variación 21/20
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068 4.068
A) ACTIVO NO CORRIENTE 165.602.512 169.476.854 174.036.319 83,77 2,69
I. Inmovilizado intangible 2.394.175 2.164.219 1.905.822 0,92 -11,94
II. Inmovilizado material 3.711.084 3.447.881 3.806.057 1,83 10,39
III. Inversiones inmobiliarias 4.013.904 3.776.517 3.874.600 1,86 2,60
IV-VI. Otros activos no corrientes 155.217.111 159.829.941 164.185.267 79,03 2,72
VII. Deudores comerciales no corrientes 266.238 258.295 264.572 0,13 2,43
B) ACTIVO CORRIENTE 28.672.706 31.455.848 33.717.966 16,23 7,19
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta 428.972 649.817 308.322 0,15 -52,55
II. Existencias 469.684 486.400 552.531 0,27 13,60
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 5.737.887 4.960.141 6.559.300 3,16 32,24
IV-VI Otros activos corrientes 13.739.666 14.813.748 15.410.990 7,42 4,03
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes 8.296.497 10.545.742 10.886.824 5,24 3,23
TOTAL ACTIVO (A + B) 194.275.218 200.932.702 207.754.285 100,00 3,39
2019 2020 2021 Estructura % Tasas de variación 21/20
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068 4.068
A) PATRIMONIO NETO 107.042.834 109.166.497 116.487.812 56,07 6,71
A-1) Fondos propios 107.310.631 111.209.844 116.861.414 56,25 5,08
I. Capital 20.482.211 20.269.448 20.504.647 9,87 1,16
Otros fondos (II-IX, A-2, A-3) 86.560.623 88.897.048 95.983.165 46,20 7,97
B) PASIVO NO CORRIENTE 62.770.079 68.322.895 64.453.847 31,02 -5,66
I. Provisiones a largo plazo 927.595 918.717 896.357 0,43 -2,43
II. Deudas a largo plazo 29.562.476 31.931.403 30.404.646 14,63 -4,78
1. Deudas con entidades de crédito 10.047.670 10.441.932 10.220.334 4,92 -2,12
2-3. Otras deudas a largo plazo 19.514.806 21.489.471 20.184.312 9,72 -6,07
III. Deudas con empresas del grupo y asociadas a largo plazo 31.071.090 34.286.281 31.728.066 15,27 -7,46
VI. Acreedores comerciales no corrientes 58.328 38.433 71.979 0,03 87,28
IV,V y VII. Otros pasivos a largo plazo 1.150.590 1.148.060 1.352.799 0,65 17,83
C) PASIVO CORRIENTE 24.462.304 23.443.310 26.812.626 12,91 14,37
I. Pasivos vinculados con activos no corrientes mantenidos para la venta 10.223 245 12.319 0,01 4.937,25
II. Provisiones a corto plazo 109.773 134.257 121.372 0,06 -9,60
III. Deudas a corto plazo 4.689.346 5.247.967 6.483.403 3,12 23,54
1. Deudas con entidades de crédito 1.967.665 2.294.280 2.657.304 1,28 15,82
2-3. Otras deudas a corto plazo 2.721.681 2.953.687 3.826.100 1,84 29,54
IV. Deudas con empresas del grupo y asociadas a corto plazo 16.370.818 15.199.103 15.969.036 7,69 5,07
V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar 3.186.325 2.802.956 4.151.285 2,00 48,10
VI-VII. Otros pasivos a corto plazo 95.819 58.783 75.210 0,04 27,95
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A + B + C) 194.275.218 200.932.702 207.754.285 100,00 3,39

Diagnóstico financiero

Ratios Financieros 2019 2020 2021
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068
Liquidez general 1,17 1,34 1,26
Liquidez inmediata (Test ácido) 1,14 1,29 1,23
Ratio de Tesorería 0,90 1,08 0,98
Solvencia 2,23 2,19 2,28
Coeficiente de endeudamiento 0,81 0,84 0,78
Autonomía financiera 1,23 1,19 1,28
Fondo de maniobra / Activo corriente (porcentajes) 14,68 25,47 20,48
Período medio cobros (días) 136,85 123,76 160,17
Período medio pagos (días) 342,66 168,53 247,18
Período medio almacen (días) 152,34 44,88 59,35
Autofinanciación del inmovilizado 17,53 19,45 20,39
Ratios de Actividad y Eficiencia (porcentajes) 2019 2020 2021
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068
Consumos explotación / Ingresos de explotación 22,18 41,50 41,01
Gastos de personal / Ingresos de explotación 6,04 6,45 9,35
EBITDA / Ingresos de explotación 69,07 51,83 60,50
Resultado ejercicio / Ingresos de explotación 60,01 32,87 58,03
Rentabilidad económica 5,36 2,60 4,36
Margen neto de explotación 68,08 35,75 60,55
Rotación de activos (tanto por uno) 0,08 0,07 0,07
Rotación del circulante (tanto por uno) 0,53 0,47 0,44
Rentabilidad financiera después de impuestos 8,58 4,40 7,45
Efecto endeudamiento 3,18 1,63 2,66
Coste bruto de la deuda 2,35 2,21 2,10
Productividad y Empleo (€/ empleado) 2019 2020 2021
Nº de empresas 4.068 4.068 4.068
Ingresos de explotación / empleado 1.233.224 1.156.378 1.056.353
VAB / Gastos de personal (tanto por uno) 12,88 9,08 6,31
Ingresos de explotación / Gastos personal (tanto por uno) 16,56 15,51 10,70
Gastos de personal / empleado 88.225 87.691 123.494
Beneficios / Empleado 757.167 344.287 629.231
Activos por empleado 15.443.345 15.208.813 15.567.001