Servicios financieros España

Características de la muestra

2018 2019 2020
Empresas analizadas 3.189 3.189 3.189
Ingresos de explotación (*) 14.636.071 18.343.750 18.647.526
Fondos propios (*) 124.988.297 134.927.547 136.269.222
Inversión intangible (*) 40.110 2.253.033 -352.084
Inversión material (*) 198.596 100.404 -361.107
Empresas con datos de empleo 2.223 2.335 2.392
Empleo medio 15,91 16,13 16,08

Distribución de la muestra por tamaños 2020

Número Porcentaje Ingresos de explotación (*) Fondos Propios(*)
Micro 753 24 316.238 416.010
Pequeñas 873 27 804.048 3.644.282
Medianas 756 24 2.201.081 16.518.539
Grandes 807 25 70.462.058 518.686.272
Total 3.189 100 18.647.526 136.269.222

Evolución y estructura de la cuenta de explotación (valores medios en euros)

2018 2019 2020 Estructura % Tasas de variación 20/19
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189 3.189
1. Importe neto de la cifra de negocios 14.206.676 17.855.381 18.164.816 100,00 1,73
2. Variación de existencias de productos terminados y en curso -22.630 -25.624 -48.380 -0,27 -88,81
3. Trabajos realizados por la empresa para su activo 9.218 14.412 9.861 0,05 -31,58
4. Aprovisionamientos (-) -2.351.675 -1.171.425 -4.789.844 26,37 308,89
5. Otros ingresos de explotación 429.395 488.369 482.710 2,66 -1,16
6. Gastos de personal (-) -988.802 -1.084.739 -1.091.281 6,01 0,60
7. Otros gastos de explotación (-) -1.986.442 -2.187.279 -2.170.537 11,95 -0,77
8. Amortización del inmovilizado (-) -295.461 -547.911 -548.982 3,02 0,20
9-12. Otros resultados de explotación 1.228.338 460.041 -2.105.733 -11,59 -557,73
13. Resultados excepcionales -313.986 -347.751 -34.128 -0,19 90,19
A) RESULTADO DE EXPLOTACIÓN (1 + .. + 13) 9.914.629 13.453.474 7.868.503 43,32 -41,51
14. Ingresos financieros 1.252.478 1.032.424 1.226.524 6,75 18,80
15. Gastos financieros (-) -2.560.243 -2.614.939 -2.532.364 13,94 -3,16
16-19. Otros resultados financieros 6.590 -277.587 333.377 1,84 220,10
B) RESULTADO FINANCIERO (14 + .. + 19) -1.301.175 -1.860.102 -972.463 -5,35 47,72
C) RESULTADO ANTES DE IMPUESTOS (A + B) 8.613.453 11.593.373 6.896.040 37,96 -40,52
20. Impuestos sobre beneficios (-) 129.410 184.299 166.502 -0,92 9,66
D) RESULTADO DEL EJERCICIO (C + 20) (*) 8.825.626 11.777.586 7.083.033 38,99 -39,86
(*) Incluye el resultado de operaciones interrumpidas en las empresas que presentan el modelo Normal de PyG, así como las partidas que se incluyen en el excedente de las empresas cooperativas, lo que puede ocasionar diferencias de cálculo en el resultado del ejercicio.

Evolución y estructura patrimonial (valores medios en euros)

2018 2019 2020 Estructura % Tasas de variación 20/19
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189 3.189
A) ACTIVO NO CORRIENTE 195.484.723 205.142.210 205.517.087 83,46 0,18
I. Inmovilizado intangible 836.740 3.089.773 2.737.690 1,11 -11,40
II. Inmovilizado material 1.301.986 1.355.613 1.348.556 0,55 -0,52
III. Inversiones inmobiliarias 5.176.395 5.223.172 4.869.123 1,98 -6,78
IV-VI. Otros activos no corrientes 187.942.253 195.145.534 196.258.754 79,70 0,57
VII. Deudores comerciales no corrientes 227.348 328.117 302.965 0,12 -7,67
B) ACTIVO CORRIENTE 28.488.629 36.586.603 40.715.218 16,54 11,28
I. Activos no corrientes mantenidos para la venta 292.165 651.997 1.024.379 0,42 57,11
II. Existencias 328.628 516.080 532.495 0,22 3,18
III. Deudores comerciales y otras cuentas a cobrar 4.193.030 7.032.559 6.032.805 2,45 -14,22
IV-VI Otros activos corrientes 14.899.620 18.005.455 19.329.096 7,85 7,35
VII. Efectivo y otros activos líquidos equivalentes 8.775.185 10.380.512 13.796.443 5,60 32,91
TOTAL ACTIVO (A + B) 223.973.352 241.728.813 246.232.306 100,00 1,86
2018 2019 2020 Estructura % Tasas de variación 20/19
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189 3.189
A) PATRIMONIO NETO 122.736.591 132.670.589 132.261.686 53,71 -0,31
A-1) Fondos propios 124.988.297 134.927.547 136.269.222 55,34 0,99
I. Capital 26.792.587 27.405.365 27.410.847 11,13 0,02
Otros fondos (II-IX, A-2, A-3) 95.944.004 105.265.224 104.850.839 42,58 -0,39
B) PASIVO NO CORRIENTE 73.837.039 78.702.397 84.949.697 34,50 7,94
I. Provisiones a largo plazo 2.139.367 1.669.878 1.108.277 0,45 -33,63
II. Deudas a largo plazo 32.113.979 37.564.561 40.570.782 16,48 8,00
1. Deudas con entidades de crédito 10.248.219 13.033.884 13.784.833 5,60 5,76
2-3. Otras deudas a largo plazo 21.865.760 24.530.677 26.785.949 10,88 9,19
III. Deudas con empresas del grupo y asociadas a largo plazo 38.727.450 38.522.702 42.301.423 17,18 9,81
VI. Acreedores comerciales no corrientes 37.203 69.929 46.087 0,02 -34,10
IV,V y VII. Otros pasivos a largo plazo 819.041 875.327 923.128 0,37 5,46
C) PASIVO CORRIENTE 27.399.721 30.355.826 29.020.923 11,79 -4,40
I. Pasivos vinculados con activos no corrientes mantenidos para la venta 11.887 14.934 35.418 0,01 137,17
II. Provisiones a corto plazo 146.727 113.918 142.455 0,06 25,05
III. Deudas a corto plazo 5.996.531 6.230.446 7.000.774 2,84 12,36
1. Deudas con entidades de crédito 2.679.189 2.256.129 2.580.841 1,05 14,39
2-3. Otras deudas a corto plazo 3.317.341 3.974.317 4.419.933 1,80 11,21
IV. Deudas con empresas del grupo y asociadas a corto plazo 19.136.347 20.034.288 18.231.769 7,40 -9,00
V. Acreedores comerciales y otras cuentas a pagar 2.021.289 3.827.157 3.520.160 1,43 -8,02
VI-VII. Otros pasivos a corto plazo 86.940 135.085 90.347 0,04 -33,12
TOTAL PATRIMONIO NETO Y PASIVO (A + B + C) 223.973.352 241.728.813 246.232.306 100,00 1,86

Diagnóstico financiero

Ratios Financieros 2018 2019 2020
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189
Liquidez general 1,04 1,21 1,40
Liquidez inmediata (Test ácido) 1,02 1,17 1,35
Ratio de Tesorería 0,86 0,94 1,14
Solvencia 2,21 2,22 2,16
Coeficiente de endeudamiento 0,82 0,82 0,86
Autonomía financiera 1,21 1,22 1,16
Fondo de maniobra / Activo corriente (porcentajes) 3,82 17,03 28,72
Período medio cobros (días) 104,57 139,93 118,08
Período medio pagos (días) 170,07 415,91 184,60
Período medio almacen (días) 51,46 191,44 40,72
Autofinanciación del inmovilizado 57,39 29,84 32,37
Ratios de Actividad y Eficiencia (porcentajes) 2018 2019 2020
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189
Consumos explotación / Ingresos de explotación 29,64 18,31 37,33
Gastos de personal / Ingresos de explotación 6,76 5,91 5,85
EBITDA / Ingresos de explotación 61,38 73,82 56,44
Resultado ejercicio / Ingresos de explotación 60,30 64,20 37,98
Rentabilidad económica 4,43 5,57 3,20
Margen neto de explotación 67,74 73,34 42,20
Rotación de activos (tanto por uno) 0,07 0,08 0,08
Rotación del circulante (tanto por uno) 0,51 0,50 0,46
Rentabilidad financiera después de impuestos 7,19 8,88 5,36
Efecto endeudamiento 2,59 3,17 2,02
Coste bruto de la deuda 2,53 2,40 2,22
Productividad y Empleo (€/ empleado) 2018 2019 2020
Nº de empresas 3.189 3.189 3.189
Ingresos de explotación / empleado 1.162.674 1.289.544 1.305.679
VAB / Gastos de personal (tanto por uno) 10,41 13,81 10,71
Ingresos de explotación / Gastos personal (tanto por uno) 14,80 16,91 17,09
Gastos de personal / empleado 88.351 90.526 89.621
Beneficios / Empleado 705.527 848.912 442.114
Activos por empleado 16.713.620 17.053.861 16.822.737